上海正帆科技股份有限公司（以下简称“正帆科技”“刊行人”“公司”或“本公司”）合座董事、监事和高级统造职员保障上市布告书实在凿性、正确性、完备性，同意上市布告书不存正在伪善记录、误导性陈述或宏大脱漏，并对其实质实在凿性、正确性和完备性经受局部和连带的法令负担。

　　凭据《中华黎民共和国公法令》（以下简称“《公法令》”）《中华黎民共和国证券法》（以下简称“《证券法》”）等相合法令、法例的规章，本公司董事、高级统造职员已依法实行诚信和刻苦尽责的任务和负担。

　　中国证券监视统造委员会（以下简称“中国证监会”）、上海证券营业所（以下简称“上交所”）、其他当局结构对本公司可转换公司债券上市及相合事项的定见，均不表白对本公司的任何保障。

　　本公司指示巨大投资者细心，凡本上市布告书未涉及的相合实质，请投资者查阅刊载于上交所网站（）的《上海正帆科技股份有限公司向不特定对象刊行可转换公司债券证券召募仿单》（以下简称“《召募仿单》”）全文。

　　本上市布告书数值时时保存至幼数点后两位，若产生总数与各分项数值之和尾数不符的处境，均为四舍五入所致。

　　三、可转换公司债券刊行量：104,109.50万元（10,410,950张，1,041,095手） 四、可转换公司债券上市量：104,109.50万元（10,410,950张，1,041,095手） 五、可转换公司债券上市所在：上海证券营业所

　　七、可转换公司债券存续起止日期：2025年 3月 18日至 2031年 3月 17日 八、可转换公司债券转股期的起止日期：2025年 9月 24日至 2031年 3月17日（如遇法定节假日或歇息日则延至其后的第一个办事日，顺延岁月付息金钱不另计息）

　　九、可转换公司债券付息日：每年的付息日为本次刊行的可转换公司债券刊行首日起每满一年确当日。如该日为法定节假日或歇息日，则顺延至下一个营业日，顺延岁月不另付息。每相邻的两个付息日之间为一个计息年度。

　　十、付息债权备案日：每年的付息债权备案日为每年付息日的前一营业日，公司将正在每年付息日之后的五个营业日内支拨当年息金。正在付息债权备案日前（包罗付息债权备案日）申请转换成公司股票的可转换公司债券，公司不再向其持有人支拨本计息年度及自此计息年度的息金。

　　十三、可转换公司债券的担保处境：本次刊行的可转换公司债券不供给担保 十四、可转换公司债券信用级别及资信评估机构：本次可转换公司债券经中证鹏元资信评估股份有限公司（以下简称“中证鹏元”），凭据中证鹏元出具的信用评级陈诉，刊行人主体信用评级为 AA，评级预计为不变，本次可转换公司债券信用评级为 AA。

　　本上市布告书凭据《公法令》《证券法》《上市公司证券刊行注册统造手段》《上海证券营业所科创板股票上市法例》以及其他联系的法令法例的规章编造。

　　经中国证券监视统造委员会证监许可〔2025〕342号文准许注册，公司于 2025年 3月 18日向不特定对象刊行了 10,410,950张可转换公司债券，每张面值 100.00元，刊行总额 104,109.50万元。本次刊行的正帆转债向刊行人正在股权备案日 2025年 3月 17日（T-1日）收市后中国证券备案结算有限负担公司上海分公司（以下简称“中国结算上海分公司”）备案正在册的原股东实行优先配售，原股东优先配售后余额局限（含原股东放弃优先配售局限）通过上交所营业体例网上向社会大多投资者刊行，余额由保荐人（主承销商）包销。

　　经上海证券营业所自律羁系裁夺书〔2025〕72号文准许，公司本次刊行的104,109.50万元可转换公司债券将于 2025年 4月 3日起正在上交所上市营业，债券简称“正帆转债”，债券代码“118053”。

　　寻常项目：大凡机器开发装配任职；通用开发修设（不含特种 开发修设）；专用开发修设（不含许可类专业开发修设）；特 种开发出卖；工业工程打算任职；工程技巧任职（计议统造、 勘测、打算、监理除表）；机器开发研发；机器开发出卖；机 械开发租赁；机器电气开发出卖；电子专用质料研发；电子专 用质料修设；根本化学原料修设（不含危境化学品等许可类化 学品的修设）；电子专用质料出卖；金属质料出卖；气体、液 体别离及纯净开发修设；气体、液体别离及纯净开发出卖；电 子元器件与机电组件开发修设；电子元器件与机电组件开发销 售；半导体器件专用开发修设；半导体器件专用开发出卖；物 联网运用任职；音讯体例集成任职；智能限造体例集成；国内 生意代办；技巧任职、技巧开垦、技巧商讨、技巧调换、技巧 让渡、技巧扩张；进出口代办；技巧进出口；货色进出口。（除 依法须经接受的项目表，凭开业牌照依法自决展开筹办营谋） 许可项目：搬动式压力容器/气瓶充装；危境化学品筹办；特种 开发打算；特种开发装配改造修缮；维持工程施工。（依法须 经接受的项目，经联系部分接受后方可展开筹办营谋，简直经

　　2009年 9月 22日，天然人黄勇、周明峥、周力、李东升、厉俊、冯越和于锋协同出资设立正帆有限，注册血本为黎民币 100.00万元。

　　2009年 9月 27日，上海海德管帐师工作完全限公司出具文号为“海德会验字（2009）0739号”的《验资陈诉》，确认截至 2009年 9月 23日，正帆有限已收到合座股东缴纳的注册血本合计 100.00万元，一起为钱银出资。

　　2015年 5月 25日，正帆有限召开董事聚合会，审议通过正帆有限以截至 2015年 4月 30日经立信管帐师“信会师报字[2015]第 114287号”《审计陈诉》审计的净资产 189,067,484.74元为凭据，遵照 1：0.578471746的比例折为公司等额股份 109,370,198股，每股面值 1元，股本总额 109,370,198元，余额 79,697,286.74元计入血本公积。上述净资产仍然银信评估出具的《上海正帆科技有限公司拟股份造改造净资产平允价格评估陈诉》“银信资评报（2015）沪第 0431号”评估，截至 2015年 4月 30日，正帆有限股东合座权力的经评估净资产为 24,281.25万元，较审计后账面净资产增值 3,422.45万元，增值率为 16.41%，评估值大于经审计的净资产金额。

　　2015年 6月 5日，正帆有限合座股东签订了《上海正帆科技股份有限公司建议人和道》及《上海正帆科技股份有限公司章程》，对正帆有限改造为股份有限公司的事项举行了确认。

　　2015年 6月 29日，上海市商务委员会出具“沪商表资批[2015]2316号”《市商委合于准许上海正帆科技有限公司改造为股份有限公司的批复》，准许公司由合股企业改造为股份公司，名称为上海正帆科技股份有限公司，准许正帆有限建议人于 2015年 6月 5日签订的建议人和道及公司章程。2015年 6月 30日，上海市黎民当局向正帆科技核发了《中华黎民共和国台港澳侨投资企业接受证书》“商表资沪股份字[2011]2417号”。

　　2015年 6月 30日，立信管帐师出具文号为“信会师报字[2015]第 114674号”的《验资陈诉》，对上述改造事项举行了审验。同日，正帆科技建议人召开创立大会。

　　2015年 7月 8日，正帆有限就上述完全改换事宜操持完毕相应的工商改换备案手续，领取了上海市工商行政统造局换发的股份公司开业牌照（注册号：）。完全改换后，股份有限公司的股本机合如下：

　　经中国证券监视统造委员会于 2020年 7月 27日出具的《合于准许上海正帆注册准许，公司刊行黎民币大凡股（A股）64,235,447股，经上海证券营业所接受，公司股票于 2020年 8月 20日正在上海证券营业所科创板上市。本次刊行后，公司的总股本为 256,500,000股，个中有限售前提通畅股为 202,187,627股，无尽售前提通畅股为 54,312,373股。简直处境如下：

　　2022年 10月 11日，公司收到中国证监会《合于准许上海正帆科技股份有限公司向特定对象刊行股票注册的批复》（证监许可〔2022〕2349号），准许公司向特定对象刊行股票的注册申请。本次以简单标准向特定对象刊行股票的本质刊行数目为 9,437,854股，该等股份的备案托管及限售手续已于 2022年 10月28日正在中国证券备案结算有限负担公司上海分公司操持落成。本次刊行落成前后的公司股本处境如下：

　　公司于 2021年 2月 8日召开的第二届董事会第十九次集会和第二届监事会第十次集会、2021年 3月 1日召开的 2021年第一次偶尔股东大会辨别审议通过了《上海正帆科技股份有限公司 2021年股票期权饱动方针（草案）》等联系议案，向饱动对象合计授予 2,000.00万份股票期权（个中包罗 172万份预留股票期权），行权股票开头于公司向饱动对象定向增发的公司 A股大凡股股票。

　　次集会辨别审议通过了《合于初度向饱动对象授予股票期权的议案》，准许以2021年 3月 2日为初度授予日，向切合授予前提的 55名饱动对象授予 1,828.00万份股票期权。2022年 2月 25日，公司召开的第三届董事会第八次集会、第三届监事会第六次集会辨别审议通过了《合于向 2021年股票期权饱动方针饱动对象授予预留局限股票期权的议案》，准许以 2022年 2月 25日为授予日，向切合授予前提的 8名饱动对象授予 87.00万份股票期权。

　　2022年 4月 27日，公司召开第三届董事会第十次集会和第三届监事会第七次集会，审议通过了《合于公司 2021年股票期权饱动方针初度授予股票期权第一个行权期行权前提收获的议案》；2023年 4月 24日，公司第三届董事会第二十次集会和第三届监事会第十六次集会，集会审议通过了《合于公司 2021年股票期权饱动方针初度授予的股票期权第二个行权期、预留授予的第一个行权期行权前提收获的议案》；2024年 4月 29日，公司第三届董事会第二十八次集会和第三届监事会第二十三次集会，审议通过了《合于公司 2021年股票期权饱动方针初度授予的股票期权第三个行权期、预留授予的第二个行权期行权前提收获的议案》。

　　公司于 2021年 11月 8日召开第三届董事会第六次集会和第三届监事会第四次集会、2021年 11月 24日召开的 2021年第四次偶尔股东大会，辨别审议通过《合于公司及其摘要的议案》等联系议案，向饱动对象合计授予 972万份股票期权（个中包罗 50万份预留股票期权），行权股票开头于公司向饱动对象定向增发的公司 A股大凡股股票。

　　2021年 12月 3日，公司第三届董事会第七次集会和第三届监事会第五次集会辨别审议通过了《合于向 2021年第二期股票期权饱动方针饱动对象初度授予股票期权的议案》，准许以 2021年 12月 3日为初度授予日，向 10名饱动对象授予 922.00万份股票期权。截至 2022年 12月 5日，公司 2021年第二期股票期权饱动方针预留的50万份股票期权自饱动方针经2021年第四次偶尔股东大会审议通事后高出 12个月未了了饱动对象，预留权力失效，公司对该局限股票期权予以刊出。

　　2022年 12月 5日，公司召开第三届董事会第十七次集会，审议通过了《合于公司 2021年第二期股票期权饱动方针初度授予的股票期权第一个行权期行权前提收获的议案》；2023年 12月 8日，公司召开第三届董事会第二十五次集会和第三届监事会第二十一次集会，审议通过了《合于公司 2021年第二期股票期权饱动方针第二个行权期行权前提收获的议案》。

　　截至 2024年 6月末，公司的两期股权饱动方针因为股票期权行权共计刊行21,060,800股公司 A股大凡股股票，所召募资金均用于补没收司滚动资金。截至截至 2024年 6月末，公司的股本机合如下：

　　截至 2024年 6月 30日，公司股本总数为 286,998,654股，公司前十名股东及持股处境如下：

　　宁靖基金－中国宁靖人寿保 险股份有限公司－分红－个 险分红－宁靖人寿－宁靖基 金权力委托投资 2号简单资 产统造方针

　　注：原前 10名股东中存正在回购专户，未纳入上表前 10名股东列示；截至 2024年 6月30日，公司回购证券账户持股数为 4,489,317股，持股比例为 1.56%。

　　截至 2024年 6月 30日，帆船控股持有公司 50,789,260股股份，占公司总股本的 17.70%，为公司控股股东，帆船控股简直处境如下：

　　截至 2024年 6月 30日，YU DONG LEI先生与 CUI RONG姑娘通过帆船控股（两人辨别持股 49.51%、49.50%）间接持有公司 50,286,447股股份（占公司总股本的 17.52%），两人系配偶合连，同时 YU DONG LEI先生通过公司员工持股方针持有公司 1.5万股股份（占公司总股本的 0.00%），同时 YU DONG LEI职掌刊行人董事长、CUI RONG职掌刊行人董事，对公司宏大计划及筹办统造拥有裁夺性影响，YU DONG LEI、CUI RONG为公司协同本质限造人。刊行人控股股东和本质限造人比来三年未爆发转移。

　　刊行人尽力于任职泛半导体、光纤通讯和生物医药等高科技工业，向客户供给造程症结体例与配备、症结质料和专业任职等归纳任职。公司容身于向高科技工业及进步修设业供给气体化学品供应体例，同时向前端拓展电子气体、工业气体和进步质料交易及泛半导体开发配套子体例交易，向后端结构减排及轮回再运用交易，不停夯实症结体例、重点质料和专业任职“三位一体”的交易定位。

　　公司的电子工艺开发紧要运用于泛半导体行业，包罗高纯气体和湿化学品供应体例（简称：高纯介质供应体例）和泛半导体工艺开发模块与子体例两块交易。

　　泛半导体行业等高科技修设业正在出产流程中，存正在多种出格造程，对工艺精度、工艺介质和工艺境况都有较高哀求，工艺中会用到豪爽高纯、超高纯的干湿化学品或进步质料，对介质输送体例的哀求极其庄敬。

　　公司电子工艺开发交易中的高纯介质供应体例是公司古代主开交易，也是公司目前体量最大的交易。陈诉期内，公司电子工艺开发交易占公司完全开业收入的比例为 70%支配；2022年，公司新开垦了泛半导体工艺开发模块与子体例交易，已杀青向国内头部半导体开发和光伏电池片工艺开发厂商批量供货。

　　1）公司高纯介质供应体例的客户群是泛半导体行业的 FAB修设厂商，该体例是将客户出产流程中所需的高纯气体、湿化学品和进步质料供应至客户的工艺机台开发。该体例中的重点产物是供应流程中杀青“输送分派、蒸发冷凝、混配稀释”等基础功用的独立开发/单位，以满意客户正在纯度限造、工艺限造以及和平限造三大方面的重点诉求。高纯介质供应体例的重点技巧正在于打算、修设和庄敬的品控。该体例中目前紧要产物包罗特气柜、化学品核心供应柜、分流箱、化学品稀释混配单位、液态源输送开发等。

　　公司的高纯介质供应体例正在国内处于当先位子，客户群体已遮盖诸多下 业的领军企业，如中芯国际、京东方、三安光电、就手光电、恒瑞医药等国内知 名客户以及 SK海力士等国际品牌客户。 高纯工艺介质供应体例示图谋 典范气体供应体例示图谋

　　泛半导体工艺开发模块与子体例是公司 2022年新开垦参加墟市的交易。泛半导体工艺开发工业的特性之一即是开发品牌商自行开垦修设重点模块，而通用模块/子体例寻常由专业第三方修设。GAS BOX是一种正在半导体工艺开发侧的模组化气体供应体例，是半导体干法工艺开发中极为首要的通用子体例。GAS BOX正在为开发造程严紧供气的同时还需求造止各式毒性、可燃性气体的走漏，简直包蕴手动/气动截止阀、逆止阀、质地流量限造器、压力治疗限造器、高严紧过滤器、垫片、镀银螺帽/螺丝等组件。因极高的和平气密性、耐蚀性、幼型化和限造精度哀求，故拥有较高技巧门槛和行业壁垒。目前公司 GAS BOX产物实用于8-12英寸集成电道、平板显示、光伏太阳能、光纤等行业。公司产物仍然向国内头部半导体开发和光伏电池片工艺开发厂商批量供货。目前 GAS BOX的国际供应商正在国内的墟市据有率已经正在 90%以上，公司目前以更不变的供应、更专业的打算、更迅疾的相应、更专业的任职等上风位于国内供应商的前线。

　　化学品稀释混配单位：稀释、 混配分别浓度的化学品，满 足半导体工艺出产中需求多 种分别浓度的同类化学品的 需求

　　液态源输送开发：供给液态 源汽化时所需求的足够的热 能，庇护液态源蒸汽供应压 力，将液态源蒸发并以气态 阵势不变输送至工艺机台

　　泛半导体开发流体配套模组： 时时称为 Gas Box，系为泛半 导体工艺开发客户供给配套 子体例

　　公司的生物造药开发是为医药修设工业供给洁白出产所需的造药用水、流体工艺等症结体例处分计划，从单发妻备、质料到体例集成及运维，帮力抗体卵白等生物药、疫苗、细胞与基因调整、体表诊断技巧研发及工业化。公司通过整合国际进步技巧，维持当地研发、修设及配套任职才气，满意用户对项目维持及运转的高品德任职需求。紧要产物和任职有：

　　1）造药用水体例：公司是造药用水范围专业的体例集成商，有丰盛的工程运用实绩积攒，跟着 GMP等法例对造药用水的更高哀求，打造簇新的研发、修设和任职平台，加快产物的升级换代，为行业供给本能佳、操作牢靠、能耗低、切合庄敬药品出产质地统造典范的造药用水和联系系列产物，造药用水体例紧要包罗：纯化水造备体例、打针用水造备体例、纯蒸汽爆发器、积储与分派模组开发等系列产物；

　　2）流体工艺体例：①生物工艺体例，紧要用于人用疫苗出产线，动物疫苗出产线，基因/单抗出产线，酶造剂出产线，紧要产物包罗生物发酵响应器、超滤纯化开发；②高端造剂体例，紧要用于脂肪乳，脂质体，微球，无菌混悬剂，侵蚀性体例，作育基与缓冲液、灭活开发、配剂造液体例等系列产物； 3）立异药孵化任职：公司创修了立异药物任职平台，涵盖科学家创业所需的实习室级别举措租赁、质地文献系统、验证培训及出产运维托管的专业任职，供给客户定造工艺属性的流体体例、超滤体例、分开体例等协同定造的症结开发及耗材，满意用户从科学磋商到贸易化出产各阶段的出产举措打算及维持需求。

　　公司的生物造药开发交易是从公司的流体体例和微污染限造技巧表溢到有相像运用哀求的生物造药范围，从生物造药行业的造药用水体例起初，慢慢生长到生物造药工艺配备，并慢慢正在生物造药范围攻克了不变的墟市位子。公司生物造药开发交易始末 10年生长，遮盖了国内生物造药范围的多家行业紧要客户。

　　公司生物造药交易子公司正帆百泰正在深耕环绕生物造药行业的 Capex交易-生物造药开发交易的同时，也起初结构进入生物医药的 Opex交易-原辅料耗材范围。

　　纯化水造备体例：全新智能无 人值守，集成多种进步工艺技 术，可满意生物造药对超高水 质、高不变性、合规性等厉苛 哀求

　　纯蒸汽爆发器：进步奇异的蒸 发与预热打算，供给干燥无热 原的纯蒸汽，切合庄敬的灭菌 工艺哀求

　　疫苗抗体出产线：供给人用及 兽用疫苗、抗体、胰岛素、激 I 素类等生物造药 出产线，包 含发酵、纯化、配液、灭活、 造剂全流程工艺及开发

　　高端造剂出产线：脂质体、微球、 脂肪乳等高端造剂的工艺及全 主动化开发。包蕴出产工艺及调 试任职

　　超滤纯化开发：供给生物造药 及化学造药中症结的超滤纯 化单位开发。通过限造跨膜 压，恒压/恒流等办法举行主动 化出产

　　（1）电子特气：电子特气是泛半导体企业加工修设流程中的症结质料，其质地直接影响下搭客户的良率和本能，刊行人已具备合成、提纯、混配、充装、理会与检测等重点才气。电子特气产物中的砷烷、磷烷属于公司自研自产产物，已得胜杀青了国产代替，是国内为数不多能不变量产电子级砷烷、磷烷的企业之一。

　　（2）电子大宗气和高纯工业气体：电子大宗气属于工业气体周围。公司开垦了包罗高纯氮、氧、氩气、高纯氢气等泛半导体行业工艺中行动载气操纵的各式大宗气体。公司通过慢慢参加电子大宗气的出产供应才气，稳步成为电子气体交易归纳供应商和任职商。

　　（3）电子进步质料：电子进步质料是指运用于电子修设及联系工业的出格质料，如半导体质料、各式薄膜、高纯度金属质料等，遍及运用于光电子、化合物半导体、太阳能光伏电池、液晶显示器、光导纤维修设等诸多范围。集成电道修设的前道工序如表延、化学气相浸积、离子注入、掺杂、刻蚀、洗刷、掩蔽膜天生等工艺简直都需求分别品种和分别纯度的电子进步质料和电子气体通过分其它工艺使硅片拥有半导体本能。公司近年不停加大正在电子进步质料范围的研发力度，当年期生意出卖电子进步质料正慢慢走向自研自产。

　　公司依托自己重点技巧，以电子特气为根本，加持电子大宗气的慢慢投产和出卖，加快研发电子进步质料的过程，不停扩充出卖半径、拓展产物品类，并正在和平统造方面做到庄敬把控出产、积储、提纯、检测和运输等合节。症结质料交易仍然慢慢成为公司的紧要交易之一。

　　砷烷：砷烷是集成电道掺杂 工艺、半导体照明、功率器 件以及砷化镓太阳能电池 范围的化学气相浸积工艺 所需的首要原质料

　　磷烷：磷烷是集成电道掺杂工艺、半 导体照明、功率器件以及砷化镓太阳 能电池范围的化学气相浸积工艺所需 的首要原质料，时时与砷烷配套操纵

　　羼杂气体：羼杂气体是指两种 或以上的气体产物遵照必然 的比例平均羼杂后变成的产 品，运用于集成电道、平板显 示、半导体照明、光伏等范围 的多种工艺

　　公司的专业任职指的是 MRO和 Recycle交易。MRO系针对客户已修成的电子工艺开发、生物造药开发供给后续配套任职，包罗技改工程、开发出卖、配件归纳采购、维修珍视及运营等任职，其任职对象紧要为由公司供给电子工艺开发、生物造药开发的已有客户。公司正在泛半导体、光纤修设和生物医药等高端修设业深耕了二十余年，积攒了丰盛的任职阅历，对客户的工艺流程、症结开发和运营统造有了深入的懂得，并变成迅疾相应机造，公司仍然具备为客户供给 MRO一站式任职的归纳才气。

　　Recycle交易是公司为削减半导体例程的排放，为客户开垦出对局限气体和湿化学品供给工艺介质轮回再运用任职，比如氦气接受纯化及轮回体例、VOC接受纯化及轮回体例等。

　　20世纪 70年代，工艺介质供应体例行业起初正在海表生长，并慢慢变成若干一流的体例供应商。这些供应商不单具有进步的技巧，并且和下业中的跨国企业修树了优良的协作合连。跟着下业正在中国的生长，工艺介质供应体例的国际供应商也随之将交易扩展至中国，紧要以液化氛围、帆宣体例科技股份有限公司为代表。

　　国内工艺介质供应体例行业，包罗刊行人正在内的少数供应商进入行业的时期较早，伴跟着国内工艺介质供应体例起步而生长，正在生长中变成了完备的打算、出产、任职才气，积攒了丰盛的阅历并具有相对不变的优质客户群，具备任职本土企业和拓展国际客户的才气。行业内的其他企业紧假如幼范畴的供应商，受限于打算、出产程度、人才、统造等成分，交易界限以幼型体例装配、配套工程劳务任职为主，无法为以集成电道企业为代表的高端客户供给归纳处分计划。

　　刊行人是我国工艺介质供应体例范围的先行者，曾介入《特种气体体例工程技巧典范 GB50646-2011》《电子工场化学品体例工程技巧典范 GB50781-2012》《大宗气体纯化及输送体例工程技巧典范 GB50724-2011》等国度准则的协议，是行业内少数不妨全方位遮盖工艺介质供应体例全流程任职并辅以电子气体交易的立异型企业。

　　刊行人正在泛半导体、光纤通讯、生物医药等范围均积攒了壮健的客户资源，客户包罗中芯国际、京东方、三安光电、就手光电、恒瑞医药等国内著名客户以及 SK海力士等国际品牌客户。以集成电道、平板显示范围为例，目前刊行人仍然不妨与海表同业业著名品牌同台比赛，并为客户供给重点处分计划。

　　公司是国内最早进入电子工艺开发范围的本土厂商。行动细分范围先行者，公司累计介入编写了 8项国度和行业准则，跟着国度集成电道等战术新兴工业的迅猛生长，电子工艺开发需求迅猛增大。跟着国内泛半导体行业的不停滋长，加之国际境况成分的影响，国内企业正正在迅疾滋长，国产高纯介质供应体例的墟市据有率大幅擢升。公司电子工艺开发交易仍然遮盖繁多国内一线客户，客户包罗中芯国际、京东方、三安光电、就手光电、恒瑞医药等国内著名客户以及 SK海力士等国际品牌客户。

　　因为中国半导体行业受到以美国为主的半导体技巧发财国度的停止，国内工业供应链受到宏大影响，保障高科技工业供应链和平、迅疾擢升国产化成为最强需求。因为半导体的修设工艺品德要物化到工艺开发上，而工艺开发品德的擢升又激烈依赖于上游的质料和零部件、组件和子体例。公司适合墟市需求，开垦了“泛半导体工艺开发模组”交易，较早进入到工艺开发的上游国产代替队伍，产物仍然慢慢被国产工艺开发头部厂商北方华创、拓荆科技、晶盛机电等采用。

　　公司正在 2013年进入生物造药开发范围，始末络续的立异和生长，古代主营的造药用水体例交易仍然取得国表里紧要企业订单，近年来聚焦正在生物造药范围，迅疾开垦和拓展了流体工艺体例，杀青了从辅帮体例向工艺体例的宏大转换，并迅疾进入抗体卵白药、新一代胰岛素、新型疫苗、细胞与基因调整的头部运用范围。公司曾介入一系列拥有标识性的项目，仍然进入行业一流供应商队伍。为了追踪生物造药的更新的生长和墟市机缘，公司还创立了“立异药孵化任职”平台，并于是而岁月担任生物造药范围的最新动态和墟市生甜头境，为早期切入新墟市创设了前提。

　　公司向下搭客户出卖电子特种气体、电子大宗气和电子进步质料等工艺介质，已具备合成、提纯、混配、充装、理会和检测等重点才气，公司是国内为数不多能不变量产电子级砷烷、磷烷的企业之一；同时公司“合肥高纯氢气项目”、“潍坊高纯大宗项目”的实行，延迟展开了电子大宗气交易；跟着公司近年来电子进步质料交易慢慢开垦落地，公司仍然稳步成为了电子气体和电子进步质料交易的归纳供应商和任职商。

　　公司电子气体交易近年来生长优良，砷烷、磷烷产物逐年起量并杀青进口代替。2019年，刊行人被中国电子质料行业协会评为第三届中国电子质料行业电子化工质料专业十强企业；2021年被中国电子质料行业协会评为第四届中国电子质料行业归纳排序前五十企业。

　　客户关于供给 MRO任职的供应商有较高的项目阅历和技巧哀求，公司是国内为数不多能为客户供给症结体例、重点质料、专业任职三位一体的本土厂商，固然有技巧受限、起步较晚等实际处境，可是跟着国内泛半导体行业近几年的长足提高，MRO墟市正正在迅疾变成，公司与海表供应商比拟，正正在慢慢缩幼差异。

　　帆宣体例科技股份有限公司（以下简称“帆宣科技”）缔造于 1988年，紧要经开交易包蕴洁白室的计议、打算、施工等任职，并可供给气体、化学、纯废水经管、弱电及主动限造体例等专业任职。帆宣科技于 2003年正在中国大陆缔造全资子公司上海吉威电子体例工程有限公司，紧要从事中国大陆地域的联系交易。截至 2024年 6月 30日，帆宣科技总资产、净资产辨别为 4,803,325.10万新台币、1,103,438.20万新台币，2024年 1-6月开业收入、净利润辨别为3,001,441.20万新台币、83,677.50万新台币。

　　汉唐集成股份有限公司（2404.TW，以下简称“汉唐集成”）缔造于 1982年，紧要经开交易包罗半导体、光电等高科技厂房整厂、无尘室、限造、机电、出格造程体例修造、打算、计议照应办事及爱护运行任职。截至 2024年 6月 30日，汉唐集成总资产、净资产辨别为 5,199,972.40万新台币、1,090,891.40万新台币，2024年 1-6月开业收入、净利润辨别为 2,362,514.90万新台币、248,098.90万新台币。

　　东横化学株式会社缔造于 1953年，主开交易包罗气体出卖及供气开发修设、气体管道装配等。东京化学株式会社于 2002年正在上海缔造了全资子公司东横气体开发（上海）有限公司，紧要从事大陆地域的联系交易。

　　至纯科技（603690.SH）缔造于 2000年，为进步修设业的高科技企业供给高纯工艺体例的处分计划，交易包罗高纯工艺体例与高纯工艺开发的打算、加工修设、装配以及配套工程、检测、厂务托管、标定和爱护珍视等增值任职。

　　法国液化氛围集团（0NWF.L）缔造于 1902年，是环球当先的工业气体和医用气体以及联系任职的跨国集团公司。液化氛围（中国）投资有限公司是法国液化氛围集团正在中国注册的全资子公司，有劲统造正在中国完全的投资项目，对表投资的公司数目已达 70余家，紧要漫衍于华北、华东地域。凭据法国液化氛围集团 2024年半年报，法国液化氛围集团 2024年 1-6月开业总收入、净利润辨别为133.79亿欧元、16.81亿欧元。

　　江苏南大光电质料股份有限公司（300346.SZ）缔造于 2000年，其全资子公司全椒南大光电质料有限公司紧要从事高纯砷烷、磷烷产物的出产与出卖，并正在LED等行业中举行墟市扩张。全椒南大光电质料有限公司所出产的气体品种与合肥正帆的紧要产物同等。截至 2024年 6月 30日，江苏南大光电质料股份有限公司的总资产、净资产辨别为 635,182.91万元、295,787.94万元；2024年 1-6月开业总收入、净利润辨别为 112,249.50万元、23,776.25万元。

　　流体体例打算和仿真技巧、进步质料的合成与提纯技巧，是公司多年来变成的重点技巧。正在进步质料技巧的迅疾立异迭代的时间，公司不单正在人才、技巧、资金上扩展参加，并且从构造立异和研发办法立异方面迅疾擢升公司正在流体体例及新质料的研发才气。正在构造立异方面，通过搭修更盛开的研发系统，维持不停孕育的多维度研爆发态，一方面能更犀利地获取最新的科技范围的技巧冲破，另一方面能捕获到最新质料需求。这种针对性的构造研发资源会让新产物的研发周期大大缩短。正在研发办法立异方面，通过采用打算机仿真和数字化模仿试验，可能削减无效实习的次数从而擢升试验成果。此表公司还通过与国表里专业院校和实习室修树横向课题协作，以取得前沿产物开垦的人才和技巧上风。

　　2、造程症结体例、重点工艺质料和专业任职“三位一体”的特有交易定位 公司是国内较早展开为泛半导体行业客户供给超高纯工艺介质供应体例的专业供应商，拥有微污染限造、流体技巧、工艺和平等技巧的奇异上风，由此延迟生长了流体体例配备、高纯气体等产物和交易，并正在联系范围对客户的工艺流程、症结开发和运营统造有深入懂得的根本上，公司络续为客户供给 MRO归纳任职。公司各项交易的客户高度重叠，于是公司能进一步以更深入的洞察、更具立异性和适用性的思绪为客户供给配备、质料、任职三位一体的归纳处分计划。

　　公司各交易板块严密配合，为公司新交易的开发带来客户根本上风，进而不停巩固客户粘性。“三位一体”的交易定位带来公司归纳任职才气和品牌影响力的上升。

　　泛半导体行业技巧迭代速率速，行业周期性特性杰出，于是行业内从业企业的筹办往往随之出现较大周期性震荡。公司多年来受益于重点技巧的泛用性带来的同源技巧跨行业表溢效应，使得公司的交易流露跨多行业运用的形式，公司交易横跨泛半导体、光纤通讯、生物医药等高科技修设业，下游墟市包蕴进步修设业、新能源等新兴墟市。同源技巧的多行业运用，必然水平上有用平抑了单个行业的周期性震荡对公司筹办的影响，而且有用将公司从生长初期所处相对细分的、体量较幼的墟市不停带入新的墟市，正在新的墟市又变成新的技巧和才气积攒。

　　2、向原股东刊行的数目：原股东优先配售正帆转债6,977,260张，占本次刊行总量的 67.02%。

　　6、刊行办法：本次刊行的正帆转债向刊行人正在股权备案日 2025年 3月 17日（T-1日）收市后中国结算上海分公司备案正在册的原股东实行优先配售，原股东优先配售后余额局限（含原股东放弃优先配售局限）通过上交所营业体例网上向社会大多投资者刊行，余额由保荐人（主承销商）包销。

　　7、配售结果：本次刊行向原股东优先配售 697,726,000元（6,977,260张），占本次刊行总量的 67.02%；网上社会大多投资者本质认购 335,167,000元（3,351,670张），占本次刊行总量的 32.19%；保荐人（主承销商）包销本次可转换公司债券 8,202,000元（82,020张），占本次刊行总量的 0.79%。

　　本次可转换公司债券刊行总额为104,109.50万元，向原股东优先配售697,726手，即 697,726,000元，占本次刊行总量的 67.02%；网上社会大多投资者本质认购 335,167手，即 335,167,000元，占本次刊行总量的 32.19%；保荐人（主承销商）本质包销 8,202手，包销金额为 8,202,000元，占本次刊行总量的 0.79%。

　　本次刊行可转换公司债券召募资金扣除保荐承销费后的余额已由保荐人（主承销商）于 2025年 3月 24日汇入公司指定的召募资金专项存储账户。容诚管帐师工作所（出格大凡协同）于 2025年 3月 24日对本次刊行的资金到位处境举行了验证，并出具了容诚验字[2025]200Z0035号《验资陈诉》。

　　本次可转债刊行经公司 2023年 5月 5日召开的第三届董事会第二十一次集会、2023年 12月 8日召开的第三届董事会第二十五次集会、2024年 4月 29日召开的第三届董事会第二十八次集会、2024年 7月 5日召开的第四届董事会第三次集会、2024年 12月 3日召开第四届董事会第七次集会、2025年 3月 13日召开第四届董事会第八次集会以及 2023年 5月 26日召开的 2022年年度股东大会、2024年 5月 24日召开的 2023年年度股东大会审议通过。

　　2025年 1月 10日，上海证券营业所上市审核委员会 2025年第 1次集会审议通过本次刊行。

　　2025年 2月 24日，中国证券监视统造委员会出具《合于准许上海正帆科技股份有限公司向不特定对象刊行可转换公司债券注册的批复》（证监许可〔2025〕342号），准许刊行人本次刊行的注册申请。

　　6、召募资金量及召募资金净额：本次刊行可转换公司债券召募资金总额为104,109.50万元，扣除不含税刊行费黎民币 1,473.35万元后，召募资金净额为102,636.15万元。

　　本次向不特定对象刊行可转换公司债券召募资金总额为 104,109.50万元，扣除刊行用度后的召募资金净额将用于参加以下项目：